Une stratégie de trading de crypto pour vous aider à survivre à ce marché baissier

Le marché boursier est en baisse de plus de 20 % et le Bitcoin a chuté de plus de 70 %, nous pouvons donc affirmer en toute confiance que nous sommes dans un marché baissier. Au cas où vous n'auriez jamais entendu ce terme auparavant, un marché baissier se produit lorsque le marché boursier baisse de 20 % ou plus.

Les marchés baissiers suscitent de l'incertitude quant à l'avenir et augmentent la volatilité du marché. Par conséquent, les investisseurs ne savent souvent pas quelles actions entreprendre et leurs portefeuilles finissent par subir des pertes à long terme.

Et bien qu'il soit vrai que les marchés baissiers sont généralement suivis par des marchés haussiers (lorsque les prix du marché augmentent), de nombreux portefeuilles prennent beaucoup plus de temps que les marchés pour se rétablir, voire ne se rétablissent jamais.

La vente à découvert (parfois appelée vente à découvert ou simplement vente à découvert) est une stratégie que les traders peuvent adopter pendant ces périodes, car elle les conduit à réaliser des bénéfices lorsque le marché baisse. Cependant, bien que la vente à découvert puisse être extrêmement excitante et rentable, elle peut également être une stratégie risquée si elle n'est pas correctement exécutée, car elle peut entraîner - du moins en théorie - des pertes infinies. À la fin de cet article, vous saurez ce qu'est la vente à découvert, comment elle fonctionne et les meilleures façons de la réaliser.

Qu'est-ce que la vente à découvert, en fait ?

Vous devriez vendre à découvert un actif lorsque vous vous attendez à ce qu'il diminue de valeur, et acheter long lorsque vous vous attendez à ce qu'il augmente en valeur.

Sur la plupart des plateformes d'échange, pour ouvrir une position à découvert, vous devez emprunter une certaine cryptomonnaie pour ensuite la vendre au prix actuel. Ensuite, vous devez racheter cette même devise numérique à une date ultérieure et rembourser le capital emprunté. Si le prix de cette monnaie baisse d'ici là, vous réaliserez un profit sur la différence entre le coût d'achat et de vente.

Voici un exemple :

1. Vous souhaitez vendre à découvert un Bitcoin lorsque la valeur de marché du Bitcoin est de 50 000 $. Vous empruntez alors un Bitcoin et le vendez à sa valeur marchande, ce qui vous rapporte 50 000 $.
2. Le prix d'un Bitcoin chute ensuite à 35 000 $.
3. Vous achetez un Bitcoin pour 35 000 $ et le restituez à votre courtier en ajoutant des intérêts.
4. Vous gardez la différence entre le prix de vente et d'achat, soit 50 000 $ - 35 000 $ = 15 000 $ (moins les intérêts).

Cet exemple illustre très clairement le fonctionnement habituel de la vente à découvert, mais il est tout aussi important de savoir qu'il existe plusieurs raisons de vendre à découvert des cryptomonnaies.

Les risques de la vente à découvert

Potentiel de pertes illimitées

Un énorme problème avec la vente à découvert est son potentiel de pertes illimitées. Lorsque vous achetez un actif (prenez une position longue), vous ne pouvez jamais perdre plus que ce que vous avez initialement investi. Comme il n'y a pas de limite à la hausse possible du prix de n'importe quelle crypto-monnaie, votre gain potentiel est, du moins en théorie, infini.

Cependant, si vous vendez à découvert une crypto-monnaie à 50 $, le plus que vous pourrez gagner sur cette transaction est de 50 $ (si vous ne tradez pas avec effet de levier). Mais voici le piège : si cette crypto-monnaie monte à 100 $, vous devrez payer 100 $ pour clôturer votre position. Il en va de même si le prix monte à 1000 $. En d'autres termes, il n'y a pas de limite sur la somme d'argent que vous pourriez perdre sur une vente à découvert.

Intérêt sur marge : emprunter pour vendre

Le trading sur marge vous permet de tirer parti des fonds de votre compte pour emprunter davantage et augmenter votre pouvoir d'achat. En d'autres termes, cela signifie que vous empruntez de l'argent pour trader avec plus que ce que vous avez.

Lorsque vous tradez sur marge, vous augmentez les chances d'obtenir une récompense plus élevée en prenant des risques supplémentaires. Comme vous empruntez de l'argent, vous devez le rembourser ainsi que tous les frais applicables, quoi qu'il arrive. Pour s'assurer de récupérer le montant prêté, les plateformes de trading liquideront généralement votre trade sur marge une fois qu'il atteint un prix où vous commenceriez à perdre les fonds empruntés. Cependant, selon la plateforme utilisée, si votre trade tourne mal, vous pourriez finir par perdre les fonds dus, voire plus.

Compression à la hausse

En tant que vendeur à découvert, vous empruntez des cryptomonnaies que vous pensez voir baisser et les vendez maintenant, pour les racheter après leur chute. Si vous avez raison, vous rendez les cryptomonnaies et gardez la différence de prix entre votre position à découvert et la clôture de la position. Mais si vous avez tort et que le prix augmente, vous êtes contraint d'acheter cet actif à un prix plus élevé, entraînant une perte.

Si le prix d'un actif que vous avez vendu à découvert augmente rapidement, vous devez agir rapidement et clôturer la position pour limiter vos pertes. Maintenant, imaginez que de nombreuses personnes vendent à découvert un marché en même temps que vous, et qu'au moment où vous décidez de racheter l'actif pour limiter leurs pertes, elles en font de même. Par conséquent, le prix augmente encore plus, attirant encore plus d'acheteurs qui font monter le prix davantage. Une compression à la hausse est une combinaison de nouveaux acheteurs et de vendeurs à découvert paniqués qui crée une hausse rapide des prix pouvant entraîner d'importantes pertes pour les vendeurs à découvert.

Stratégies de Vente à Découvert Courantes

Avant d'utiliser toute méthode de vente à découvert de crypto, vous devez identifier une tendance baissière. Comme le marché est très volatile, de nombreux facteurs peuvent le faire évoluer dans un sens ou dans l'autre. Par exemple, la politique, la culture de l'engouement et même les tweets des influenceurs peuvent perturber le marché des cryptos.

Assurez-vous d'étudier les actualités et le sentiment autour de toute devise que vous envisagez de vendre à découvert. Ensuite, vous devez ouvrir votre compte de trading sur marge. La plupart des courtiers en crypto vous permettent de vendre à découvert.

Maintenant que vous en savez plus sur la vente à découvert de crypto, couvrons les cinq façons différentes de le faire.

Vente à Découvert Directe

C'est la première méthode que vous rencontrerez généralement en recherchant la vente à découvert. En termes simples, la vente à découvert directe consiste à emprunter des cryptos à une bourse à un prix spécifique et à les vendre.

Ensuite, vous attendez que le prix de cette crypto baisse. Lorsque cela se produit, vous la rachetez et restituez les cryptos empruntés à votre bourse. De cette manière, vous profitez de la différence de prix.

Marchés à Termes

Comme de nombreux autres actifs, certaines cryptomonnaies ont des marchés à termes. Un contrat à terme oblige les parties à effectuer une transaction sur un actif spécifique, à un prix prédéterminé, à un moment prédéterminé dans le futur.

Les contrats à terme comportent un côté long et un côté court du contrat. Alors qu'une partie accepte de livrer à une date future, l'autre accepte de recevoir la livraison. Le contrat long bénéficie si le prix du marché monte, et le côté court bénéficie si le prix baisse. Il y a toujours un nombre égal de contrats longs et courts sur les marchés (ce nombre est appelé intérêt ouvert).

Contrats sur la Différence

C'est l'une des façons les plus populaires de vendre à découvert des cryptos. Avec les contrats sur la différence, votre courtier vous permet de parier sur le changement de prix d'un actif sans avoir à le posséder réellement. Vous pouvez parier sur la hausse ou la baisse du prix.

Il vous suffit de déposer les fonds nécessaires pour garantir que vous pourrez acheter la crypto au prix particulier sur lequel vous pariez. Tant que le dépôt reste en votre possession, l'échange ou le courtier peut le détenir en garantie.

Par conséquent, vous n'avez besoin de céder qu'une petite partie du montant total de la transaction pour ouvrir votre position. Cela amplifie vos gains si le marché évolue dans le sens que vous attendez, mais cela amplifie également vos pertes si le marché évolue contre vous. Cette méthode est extrêmement risquée si votre prédiction est fausse.

Options de Vente Crypto

Les options de vente sont les plus risquées de toutes les stratégies énumérées ici. Une option de vente vous donne le droit, mais pas l'obligation, de vendre une cryptomonnaie à un prix prédéfini à une date fixée dans le futur. Cependant, si vous êtes aux États-Unis, vous pouvez également exercer l'option de vente avant la date d'expiration. Le risque supplémentaire ici vient du fait que non seulement le prix de l'actif crypto que vous vendez à découvert fluctue, mais aussi le prix du contrat d'option de vente lui-même. En fait, le prix du contrat fluctue plus que celui de l'actif lui-même.

Imaginez que vous pensez que le prix du Bitcoin va baisser l'année prochaine. Avec les options de vente, vous pouvez acheter une option de vente sur Bitcoin pour six mois avec un prix d'exercice de 40 000 $. C'est une simplification, mais cela vous donne une idée générale du fonctionnement des options de vente : si le prix du Bitcoin tombe en dessous de ce prix à la date prédéfinie, votre option vous rapportera un profit, car vous pourrez vendre du Bitcoin à 40 000 $ au lieu de son prix de marché plus bas. Cependant, si le prix reste élevé, l'option expire sans valeur, et vous perdez tout ce que vous avez payé pour l'achat de cette option.

Marchés de Prédiction

Les marchés de prédiction sont similaires aux marchés conventionnels traditionnels. En tant qu'investisseur, vous pouvez vous attendre à ce que le prix d'une cryptomonnaie diminue d'un pourcentage particulier. Sur un marché de prédiction, quelqu'un d'autre peut relever votre défi. Si le prix évolue vraiment comme vous l'avez prédit, vous réalisez un profit. Les marchés de prédiction populaires incluent Polymarket et Augur.

Contrats à Terme Virtuels

Les contrats à terme virtuels sont une nouvelle façon de vendre à découvert des cryptomonnaies. Ils ont été introduits par Morpher, une application de trading qui utilise un ensemble de contrats intelligents Ethereum qui observent le prix de toutes sortes d'actifs négociés en bourse à l'échelle mondiale et en temps réel. Le protocole Morpher utilise ces données pour reproduire l'économie de la détention de cet actif sur la blockchain. Via son jeton natif (MPH), des paris peuvent être placés sur l'un des marchés que le protocole supporte, comme Bitcoin, Apple, ou Gold. Au lieu de négocier en achetant ou en vendant à une autre personne, vous interagissez avec un contrat intelligent sur Morpher.

Cela rend la vente à découvert extrêmement facile. Les transactions se font immédiatement et il n'y a pas de commissions. Si votre position génère un profit, le contrat intelligent émet une quantité proportionnelle de jetons. Si vous réalisez une perte, le contrat détruit une quantité proportionnelle de jetons mis en jeu. Ainsi, une position courte de 100 MPH sur l'action Apple devient 110 MPH si le prix du Bitcoin baisse de 10 %, ou 90 si le prix augmente de 10 %.

Comportements pour vous aider à réussir

Suivez la tendance du marché

Un marché baissier est une excellente opportunité de vente à découvert, car cela signifie que vous suivez la tendance générale du marché à la baisse. Vous devriez vous abstenir de vendre à découvert lors d'un marché haussier lorsque la tendance du marché est à la hausse. Cela augmente vos chances de perdre.

Ne soyez pas trop cupide

La vente à découvert est risquée. Elle nécessite une analyse et un timing précis. Elle ne fonctionne également que pendant certaines tendances et ne dure pas sur de longues périodes. Lorsque vous tentez une vente à découvert, il est important de ne pas prendre de décisions émotionnelles et d'avoir un plan complet.

Rappelez-vous le vieil adage de Wall Street : "Les taureaux gagnent de l'argent. Les ours gagnent de l'argent. Mais les cochons se font abattre." La vente à découvert ne garantit pas toujours un profit.

Le meilleur endroit pour commencer

Comme vous l'avez vu dans cet article, la vente à découvert peut être quelque peu compliquée. Si vous êtes débutant, les contrats à terme virtuels sont de loin le moyen le plus facile et le plus sûr pour vous de commencer à vendre à découvert. Les contrats à terme virtuels vous permettent de trader avec un contrat intelligent comme contrepartie, et vous n'avez pas besoin d'emprunter des fonds à une autre partie ou de payer des intérêts pour vendre à découvert sur le marché.

Pour commencer à vendre à découvert via les contrats à terme virtuels sur Morpher, tout ce que vous avez à faire est de jeter un œil aux 700 actifs que nous avons disponibles sur la plateforme, puis décider lesquels, selon vous, vont baisser.

Avertissement : Tous les investissements comportent des risques et les performances passées d'un titre, d'un secteur, d'un marché, d'un produit financier, d'une stratégie de trading ou des transactions d'un individu ne garantissent pas les résultats ou les rendements futurs. Les investisseurs sont entièrement responsables de toutes les décisions d'investissement qu'ils prennent. Ces décisions doivent être basées uniquement sur une évaluation de leur situation financière, de leurs objectifs d'investissement, de leur tolérance au risque et de leurs besoins en liquidités. Ce post ne constitue pas un conseil en investissement.