Krypto-Leerverkäufe: Wie sie in Bärenmärkten erfolgreich sind

Marktcrashs sind ein unvermeidlicher Aspekt der Marktdynamik, sowohl in traditionellen Märkten wie Forex und Aktien, als auch in den Kryptomärkten. Ein Bärenmarkt im Kryptoraum kann mehrere Monate dauern und zu einem raschen Preisverfall führen, wie beim Kryptomarktcrash von 2022 zu beobachten war. Während einer solchen Marktbedingung wird der Wert des Portfolios eines Anlegers voraussichtlich erheblich sinken, wenn sie sich dazu entscheiden, einfach an ihren Investitionen festzuhalten.

Marktcrashs sind Teil der natürlichen Entwicklung von Märkten, sei es in traditionellen Märkten oder den Kryptomärkten. Ein Bärenmarkt in der Kryptowelt kann mehrere Monate, manchmal sogar Jahre, dauern und zu starken Preisrückgängen führen. Wenn sie sich entscheiden, während eines Bärenmarktes einfach zu hodln, werden sie höchstwahrscheinlich einen steilen Rückgang des Werts ihrer Investitionen erleben.

Leerverkäufe, auch als Krypto-Shorting bekannt, sind eine Strategie, die es Händlern ermöglicht, von Marktabwärtsbewegungen zu profitieren.

Um diese Technik effektiv einzusetzen, ist es wichtig, ein gründliches Verständnis darüber zu haben, wie sie funktioniert und wann sie verwendet werden soll. Dieser Artikel wird ihnen einen eingehenden Einblick in das Krypto-Shorting geben, einschließlich Tipps und der damit verbundenen Risiken.

Krypto-Leerverkauf: Wie funktioniert es?

Beim Leerverkauf von Krypto leiht ein Trader eine Kryptowährung und verkauft sie auf einer Börse zum aktuellen Marktpreis. Der Trader wartet dann darauf, dass der Preis der Kryptowährung sinkt. Zu diesem Zeitpunkt kauft er/sie die gleiche Menge der Kryptowährung zu einem niedrigeren Preis zurück und gibt den geliehenen Betrag zusammen mit einer Zinsgebühr, die normalerweise beim Ausleihen anfällt, zurück. Der Trader behält die Differenz zwischen Verkaufs- und Kaufpreis als Gewinn (abzüglich der Zinsen).

Hier ist ein Beispiel, um besser zu verstehen, wie es funktioniert:

Angenommen, Bitcoin wird zu $50.000 gehandelt und sie möchten Bitcoin leerverkaufen, weil sie glauben, dass der Preis in naher Zukunft sinken wird und von dem Abschwung profitieren möchten. Zuerst leihen sie ein Bitcoin zu einem festen Zinssatz pro Jahr (Zinssätze variieren je nach Plattform). Für dieses Beispiel nehmen wir an, dass unser Zinssatz 10% beträgt.

Nach einem Jahr fällt der Preis von Bitcoin auf $20.000 und sie möchten ihre Position schließen. Sie müssten ein Bitcoin für $20.000 zurückkaufen, es dem Verleiher zurückgeben, $5.000 (10% von $50.000 geliehenem Betrag) Zinsgebühr zahlen und den Rest von $25.000 als Gewinn behalten.

Verständnis von Krypto-Baisse-Märkten

Ein Bärenmarkt ist ein Marktumfeld, das durch einen langanhaltenden Rückgang des Werts von Investitionen gekennzeichnet ist, der in der Regel als ein Rückgang von 20 % oder mehr von den jüngsten Höchstständen definiert wird. Während eines Bärenmarktes neigen Händler dazu, pessimistisch zu sein und das Vertrauen in den Markt zu verlieren. Daher ist ihre erste Reaktion, noch hastiger zu verkaufen, was den Marktwert weiter abstürzen lässt.

Schließlich, wenn die Preise fallen und attraktiver werden, beginnen Händler wieder zu kaufen, was letztendlich das Ende des Bärenmarktes signalisiert. Um über alle Neuigkeiten im Kryptobereich auf dem Laufenden zu bleiben, könnten sie erwägen, Krypto-Podcasts zu hören, um aktuell informiert zu bleiben.

Es gibt mehrere Faktoren, die zu einem Krypto-Bärenmarkt beitragen können:

Finanzkrise

Allgemein gesprochen, wenn die globale Wirtschaft vor einer Finanzkrise steht, neigen Investoren dazu, risikoscheuer zu werden und sicherere Anlagen zu wählen, um ihre Investitionen zu schützen. Dies kann zu einem Rückgang der Nachfrage nach riskanteren Anlagen wie Kryptowährungen führen.

Während einer Wirtschaftskrise könnten Händler eher geneigt sein, ihre Kryptobestände zu liquidieren, um Bargeld zu beschaffen, um ihren finanziellen Verpflichtungen nachzukommen, was zu einem Ausverkauf auf dem Kryptomarkt führt.

Regulatorische Bedenken

Regulierungen, die direkt die Kryptoindustrie betreffen, wie Beschränkungen beim Handel oder Besteuerung, können zu einem Rückgang der Nachfrage nach Kryptowährungen führen. Beispielsweise kann es, wenn eine Regierung strenge Regulierungen für Krypto-Börsen auferlegt, für Privatpersonen und Unternehmen schwieriger machen, Kryptowährungen zu kaufen und zu verkaufen, was die Nachfrage nach ihnen verringern kann.

Regulierungen können auch einen positiven Einfluss auf den Kryptomarkt haben, indem sie eine größere Aufsicht, Schutz für Händler und Legitimität für die Branche bieten. Wenn Regulierungen jedoch als negativ oder einschränkend angesehen werden, können sie zu einem Bärenmarkt beitragen.

Zusammenbruch wichtiger Akteure im Kryptoraum

Der Zusammenbruch wichtiger Akteure im Kryptoraum kann ebenfalls zu einem Bärenmarkt beitragen, indem er zu einem Rückgang der Liquidität und sogar zu einem Markteinbruch führt. Dies kann geschehen, wenn eine große Kryptowährungsbörse oder ein Projekt scheitert, wie es in jüngsten Fällen beim Fall von Terra Luna im Mai 2022 und dem Zusammenbruch von FTX im November 2022 zu sehen war.

Die Nachbeben dieser Misserfolge können zu Panikverkäufen führen und das Marktgeschehen weiter beeinflussen. Der Kryptomarkt insgesamt ist äußerst dynamisch und komplex, und das Scheitern eines oder weniger wichtiger Akteure im System bedeutet nicht zwangsläufig einen vollständigen Marktzusammenbruch. Es kann jedoch einen erheblichen Einfluss auf das Marktvertrauen haben und zu einem Bärenmarkt führen.

Wie man vom Leerverkauf profitiert

Nachdem wir die Grundlagen des Krypto-Leerverkaufs behandelt haben, können wir nun dazu übergehen, einige Strategien zu erkunden, wie sie Krypto leer verkaufen können.

Überbewertete Coins identifizieren

Das Identifizieren überbewerteter Coins ist eine komplexere Technik, die Trader nutzen, um von Marktineffizienzen zu profitieren. Das Ziel dieser Strategie ist es, Coins zu finden, die zu Preisen gehandelt werden, die höher sind als ihr innerer Wert, und sie dann leer zu verkaufen, um einen Gewinn zu erzielen.

Zur Identifizierung überbewerteter Coins verwenden professionelle Trader eine Vielzahl von technischen und fundamentalen Analysetools. Die technische Analyse befasst sich damit, Kerzencharts, vergangene Preis- und Volumendaten zu untersuchen, um wiederkehrende Muster zu identifizieren und Handelsentscheidungen auf der Grundlage dieser Faktoren zu treffen. Die fundamentale Analyse hingegen bezieht sich auf die Untersuchung der wirtschaftlichen, finanziellen und anderen qualitativen und quantitativen Faktoren einer Münze, um ihren inneren Wert zu bestimmen.

Technische Analyse verwenden

Die technische Analyse beinhaltet die Untersuchung vergangener Preise und Trenddaten, um zukünftige Markttendenzen vorherzusagen. Sie basiert auf dem Grundprinzip, dass Preisbewegungen nicht zufällig sind und Marktschwankungen sowohl beobachtbar als auch vorhersehbar sind.

Da Kryptomärkte zyklisch sind, können historische Trends oft erwartet werden, sich zu wiederholen. Hier sind einige Beispiele für Chart-Tools und Indikatoren, um Muster und Trends im Preis einer Münze zu identifizieren:

Kerzencharts: Kerzencharts werden verwendet, um Muster zu identifizieren, die auf einen abwärtsgerichteten Preisverfall an den Märkten hinweisen können. Einige dieser Muster umfassen:

Bärisches Engulfing-Muster: Dieses Muster tritt auf, wenn eine kleine bullische Kerze von einer größeren bärischen Kerze gefolgt wird, die die vorherige Kerze vollständig "verschlingt". Dies kann eine bärische Trendwende am Markt signalisieren.

Shooting Star: Dies ist ein bärisches Umkehrmuster, das sich nach einem bullischen Trend bildet. Es handelt sich um ein einzelnes Kerzenmuster mit einem kleinen Körper, einem langen oberen Schatten und wenig oder keinem unteren Schatten.

Bärisches Harami: Dieses Muster signalisiert eine mögliche Trendwende und entsteht durch eine große bullische Kerze, gefolgt von einer bärischen Kerze, deren Körper vollständig im Körper der vorherigen bullischen Kerze enthalten ist.

An dieser Stelle ist es erwähnenswert, dass auch wenn diese Muster als bärisch angesehen werden, sie keinen Gewinn garantieren. Sie sollten immer den Kontext des Marktes, den Trend und andere Indikatoren berücksichtigen, um die richtigen Entscheidungen zu treffen.

Gleitende Durchschnitte: Gleitende Durchschnitte werden verwendet, um langfristige Trends und potenzielle Unterstützungs- und Widerstandslevel zu erkennen. Wenn beispielsweise der Preis einer Münze unter ihrem 200-Tage-Durchschnitt liegt, kann dies auf einen Abwärtstrend hinweisen.

Fibonacci-Retracement: Fibonacci-Retracement-Levels werden verwendet, um potenzielle Unterstützungs- und Widerstandsebenen im Preis einer Münze zu identifizieren. In einem Abwärtstrend kann es darauf hindeuten, dass der Preis einer Münze ein wichtiges Fibonacci-Level erreicht und nicht durchbricht, was auf eine Trendfortsetzung hinweisen kann.

Relative Stärke Index (RSI): RSI kann verwendet werden, um überkaufte oder überverkaufte Bedingungen im Preis einer Münze zu identifizieren. Ein RSI über 70 gilt als überkauft, während ein RSI unter 30 als überverkauft gilt.

Grundlegende Analyse verwenden

Die fundamentale Analyse ist eine Methode, um den inneren Wert einer Kryptowährung zu bestimmen. Es geht darum, die wirtschaftlichen, finanziellen und anderen qualitativen und quantitativen Faktoren einer Münze zu bewerten, um ihren wahren Wert zu bestimmen. Dies steht im Gegensatz zur technischen Analyse, die Charts und technische Indikatoren betrachtet, um zukünftige Marktbewegungen vorherzusagen.

Ein guter Weg, um mit der fundamentalen Analyse zu beginnen, ist, sich drei Hauptmetriken anzusehen: Projektmetriken, Finanzmetriken und On-Chain-Metriken.

Projektmetriken beziehen sich auf die zugrunde liegende Technologie und die Grundlagen der Münze. Dazu gehören ihr Anwendungsfall, das Team hinter dem Projekt, das Whitepaper der Münze und ihre Gesamtausrichtung. All diese Faktoren können ein gutes Verständnis für das Wachstumspotenzial der Münze vermitteln und ob es sich lohnt, in sie zu investieren.

Finanzmetriken geben Einblick in die finanzielle Gesundheit der Münze, einschließlich ihrer Einnahmen, Ausgaben und allgemeinen finanziellen Leistung. Hier tauchen Sie tiefer in Finanzberichte wie Bilanz, Gewinn- und Verlustrechnung und Cashflow-Rechnung ein. Diese Erkenntnisse sind wichtig, um die finanzielle Stabilität eines Kryptoprojekts und sein Potenzial für langfristiges Wachstum zu analysieren.

On-Chain-Metriken beziehen sich auf die Aktivität der Münze auf der Blockchain. Die On-Chain-Analyse ist eine Technik, um die Marktsentimente zu bewerten, indem Metriken wie die Anzahl der aktiven Adressen, das Transaktionsvolumen und die Marktkapitalisierung analysiert werden. Diese Metriken können Einblicke in die Akzeptanz und Nutzung der Münze geben, was ein Hinweis auf ihren Gesamtwert sein kann.

Zum Beispiel, wenn ein Token ein geringes Handelsvolumen aufweist und ein großer Teil seines Umlaufangebots von einer kleinen Anzahl großer Inhaber, sogenannten "Wal"-Adressen, gehalten wird, kann dies ein Hinweis darauf sein, dass der Wert der Münze nicht weit unterstützt wird und ein riskantes Investment sein könnte.

Kurzschluss auf Morpher

Das Shorten eines Vermögenswerts auf Morpher ist wirklich einfach. Geben sie einfach den Betrag ein, den sie in ihren Short investieren möchten, und klicken sie auf "Short verkaufen".

Warum das Shorten auf Morpher?

Es ist kostengünstiger. Traditionelles Leerverkaufen über einen Broker oder eine Börse erfordert das Ausleihen des verkauften Vermögenswerts, was oft mit Gebühren verbunden ist. Auf Morpher gibt es keine Leihgebühren, was es ihnen ermöglicht, ohne zusätzliche Kosten zu shorten.

Keine Wartungsmarge. Beim Shorten auf Morpher gibt es keine Anforderung an eine Wartungsmarge. Das bedeutet, dass Trader keinen bestimmten Marginsatz in ihrem Konto halten müssen, um ihre Short-Position offen zu halten.

Dies unterscheidet sich von traditionellen Plattformen, auf denen Trader einen bestimmten Marginsatz halten müssen, da ihre Short-Positionen ansonsten automatisch von dem Broker geschlossen werden ("liquidiert").

Unendliche Liquidität. Morpher beseitigt das Problem unzureichender Käufer und Verkäufer auf dem Markt. Dies erleichtert das Eingehen und Verlassen von Short-Verkaufsgeschäften, vermeidet Schlupfgebühren und langsame Auftragsabwicklung.

24/7 Handel. Morpher ermöglicht den Handel rund um die Uhr, während die meisten Plattformen dies nicht tun. Auf Morpher können sie auch an einem gemütlichen Sonntagnachmittag mit nur $1 Kryptowährungen shorten.

Fazit

Zusammenfassend kann das Leerverkaufen ein wertvolles Instrument für Trader sein, die von einem fallenden Markt profitieren möchten. Da der Kryptomarkt jedoch oft sehr volatil ist und plötzliche Preisschwankungen aufweist, ist es unerlässlich, ein tiefgreifendes Verständnis des Marktes und der zugrunde liegenden Vermögenswerte zu haben, bevor sie versuchen, Kryptowährungen zu leerverkaufen. Krypto leerverkaufen.

Haftungsausschluss: Alle Investitionen sind mit Risiken verbunden und die bisherige Performance eines Wertpapiers, einer Branche, eines Sektors, eines Marktes, eines Finanzprodukts, einer Handelsstrategie oder des Handels einer Einzelperson ist keine Garantie für zukünftige Ergebnisse oder Erträge. Anleger sind voll verantwortlich für alle von ihnen getroffenen Anlageentscheidungen. Solche Entscheidungen sollten ausschließlich auf einer Bewertung ihrer finanziellen Umstände, Anlageziele, Risikobereitschaft und Liquiditätsbedürfnisse basieren. Dieser Beitrag stellt keine Anlageberatung dar